Белорусский журнал международного права и международных отношений 1999 — № 4
международные экономические отношения
МЕТОДОЛОГИЧЕСКИЕ ПРИНЦИПЫ ПОСТРОЕНИЯ ИНТЕГРИРОВАННОЙ ТЕОРИИ ПРЯМЫХ ИНОСТРАННЫХ ИНВЕСТИЦИЙ КАК ФОРМЫ ЗАГРАНИЧНОЙ ДЕЛОВОЙ АКТИВНОСТИ ФИРМЫ
Трапезников Павел Сергеевич — директор ЗАО "Славнефтепродукт-консалт"
Анализ явлений и процессов, происходящих в современной экономической действительности, позволяет многим исследователям прийти к выводу о наличии качественных преобразований, суть которых заключается в глобализации мирового экономического пространства. Феномен глобализации находит свое выражение на всех уровнях реализации международных экономических отношений — транснационализации хозяйственной деятельности фирмы; появлении отраслей, функционирование которых возможно исключительно в международном масштабе; интеграции национальных экономик. Благосостояние отдельных государств все более определяется степенью их вовлеченности в международные экономические отношения, присутствием в национальной экономике транснационально действующих субъектов.
Причиной и следствием данных процессов является бурное развитие международного движения капитала в форме прямого иностранного инвестирования, начало которого относится к 50-м гг. нашего века. В последующем наблюдалось несколько этапов в развитии процессов прямого иностранного инвестирования с присущими им специфическими характеристиками. В 90-е гг. в осуществлении прямых иностранных инвестиций (ПИИ) преобладали две тенденции: качественные изменения в перекрестных инвестициях внутри группы индустриально развитых стран, сопровождающиеся их абсолютным ростом, и вновь возрастающее значение развивающихся стран в глобальном движении ПИИ. Кроме того, появились новые направления осуществления ПИИ, в которые вовлечены бывшие социалистические страны Центральной и Восточной Европы. В этот же период произошли значительные изменения в сущности анализируемого феномена, связанные с появлением новых форм, субъектов, механизмов осуществления ПИИ.
На основе эмпирической картины прямых иностранных инвестиций возможно их теоретическое отражение. Определяющим в области анализа является рассмотрение категории прямого иностранного инвестирования и системы гипотез (теорий). Если первое отражает суть явления, то второе показывает систему взаимосвязанных, обслуживающих категорий, составляющих суть теории. Вместе с тем, для определения области анализа существенным является формулирование различий между категориями, используемых в разных теоретических моделях для описания одного и того же явления. Для многих современных теорий характерно использование не категории прямое иностранное инвестирование, а категории международное производство или международное сотрудничество, зарубежное производство. Использование категории прямое иностранное инвестирование, определяемой в соответствии с методологическими принципами интегрированной теории, позволяет выявить эволюцию форм интернационализации предпринимательской деятельности.
Значение процесса ПИИ для современного этапа развития мировой экономики, постоянное изменение сущностных характеристик ПИИ и наличие в практике проблем ПИИ предопределили существование многочисленных теорий в зарубежной экономической литературе. Эволюция теоретических представлений о процессах ПИИ прошла путь от рассмотрения вопросов ПИИ в рамках теории международной торговли до появления специализированных микроэкономических, макроэкономических теорий, теорий, базирующихся на положениях экономики мирохозяйственных связей, а также поведенческих и мотивационных теорий. Явление ПИИ подлежит изучению с позиций различных теоретических подходов — микроэкономических, макроэкономических, экономики мирохозяйственных отношений, специальных экономических теорий. Каждая из теоретических концепций отражает и дает определение отдельной стороне экономического явления, в данном случае ПИИ. В настоящее время многие исследователи придерживаются той точки зрения, что невозможно многообразное экономическое явление объяснить за счет сужения сферы анализа до одной или нескольких областей. Появление эклектических и далее интегрированных теорий ПИИ можно рассматривать в качестве необходимого и закономерного итога эволюции экономической мысли, в ходе которой происходит корректировка существующих теоретических представлений, задачей которого является попытка комплексного рассмотрения явления ПИИ.
В соответствии с предлагаемой методологией исследования, сравнительный анализ существующих теорий ПИИ, а также определение их преемственности является необходимым элементом построения интегрированной теории. Методология западной экономической науки такова, что она объединяет проверенные в эмпирии части теории, соединяя их в общую интегрированную теорию. Сравнительный же анализ теорий позволяет дать схематичное представление их общих категорий, а также показать дезинтегрированность теорий, поскольку область анализа показывает эмпирию ПИИ и затем их теоретическое отражение, что следует из практики. Теоретическим основанием формулирования концептуальной интегрированной модели ПИИ является критическое рассмотрение и определение преемственности множества подходов, объясняющих заграничную деловую активность фирмы. Предполагается, что фирма при осуществлении ПИИ подлежит воздействию ряда факторов, которые в свою очередь могут быть объяснены в рамках различных теоретических концепций: микроэкономических (в т. ч. эклектических), поведенческих, мотивационных, эмпирических, управленческих и т. д.
Интегрированная теория прямых иностранных инвестиций как формы заграничной деловой активности фирмы может быть представлена в виде концептуальной модели, построенной в соответствии с положениями диалектического метода и одновременно с методологическими принципами философского направления неопозитивизма и критического рационализма К. Поппера. Исследование ПИИ в соответствии с диалектическим методом означает проведение анализа данного явления в его развитии, в единстве исторического и логического, в разрешении противоречий и борьбе противоположностей, в выделении количественного и качественного аспектов. При исследовании ПИИ применяются принципы индукции и дедукции. Основополагающим принципом построения модели является также единство теоретического и эмпирического уровней организации знания. Формулирование гипотез в соответствии с принципом верифицируемости как логико-методологической процедурой установления истинности на основе их соответствия эмпирическим данным или теоретическим положениям, соответствующим эмпирическим данным, а также в соответствии с принципом фальсифицируемости о принципиальной опровержимости любого утверждения как процедурой установления ложности посредством эмпирической проверки соответствия экспериментальным данным или теоретической проверки на соответствие принятым фундаментальным положениям, позволяет построить концептуальную интегрированную модель как систему разноуровневых гипотез о процессах ПИИ. Одновременно, методологические принципы верифицируемости и фальцифицируемости являются основой развития концептуальной модели и формулирования частных дезинтегрированных моделей.
Применение принципа системного подхода одновременно с проведением сравнительного и ретроспективного анализа гипотез и концепций ПИИ, выдвигаемых в рамках различных теоретических направлений отечественной и западной экономической мысли, позволяет определить общие теоретические основания, методологические принципы и приемы исследования процессов ПИИ.
В рамках концептуальной интегрированной модели ПИИ анализируются путем установления внутренней структуры явления, а именно определения статуса фирмы, осуществляющей ПИИ, соотношения с другими видами инвестиционной деятельности, соотношения с другими видами зарубежной деловой активности фирмы, соотношения с инвестиционными циклами и цикличностью развития экономики в целом, соотношения конкретных условий страны-донора и страны-реципиента и т. д. Модель формулируется исходя из существования двух уровней исследования — исследования структуры явления ПИИ и его взаимодействия в рамках отношений глобальной экономики. Методологической основой исследований процессов ПИИ и возможностью формулирования концептуальной интегрированной модели ПИИ является проведение анализа в соответствии с принципом системного подхода. Системный подход, являясь формой конкретизации диалектических принципов, позволяет расширить область анализа до рассмотрения явления ПИИ в его многообразии и на различных уровнях исследования, а также рассматривать ПИИ как систему отношений, обладающую определенной структурой.
ПИИ подлежат исследованию в рамках данной модели как система отношений, состоящая из конечного множества элементов, являющихся факторами осуществления фирмой ПИИ. Концептуальная интегрированная модель ПИИ предлагается как одна из возможного множества моделей исследования явления прямого иностранного инвестирования. В то же время исследования, проводимые в рамках данной модели, могут осуществляться на разных уровнях исследования и определяться набором используемых факторов или аргументов при функциональной форме записи. Один из возможных алгоритмов исследования может быть представлен следующим образом.
В наиболее общем приближении можно сказать о том, что при осуществлении фирмой ПИИ значение имеют условия, сложившиеся в стране размещения, и условия, сложившиеся за пределами национальных границ. При оценке условий, сложившихся на внутреннем рынке, необходимо производить анализ как микроэкономических, так и макроэкономических факторов, оказывающих воздействие на фирму. Условно их можно охарактеризовать как факторы страны размещения. Кроме того, необходимо проведение анализа на предмет определения целей фирмы, задач, технологии принятия решений, стратегии, инвестиционной политики, мотивации и т. д. Все вышеперечисленное также будет являться факторами осуществления фирмой ПИИ, или факторами, внутренне присущими фирме. Анализ условий, сложившихся за пределами национальных границ, начинается с оценки глобальных общемировых условий, характеров мировых рынков и т. д. Условно их можно охарактеризовать как факторы мирохозяйственных отношений. Во-первых, они определяют приоритеты как специфические преимущества национальных экономик. Во-вторых, они позволяют получить ответ на вопрос, почему из всех форм заграничной деловой активности фирма осуществила именно прямое иностранное инвестирование. В дальнейшем происходит анализ факторов, непосредственно действующих в стране приложения ПИИ.
При построении модели ПИИ как формы заграничной деловой активности фирмы анализируется группа переменных факторов, которые являются условиями возможности осуществления фирмой ПИИ. Исходя из теоретической посылки о том, что существует определенный набор факторов, исчерпывающе описывающий определяемое явление, в данном случае осуществление фирмой ПИИ, и любые дополнительные факторы ничего не добавят в определении явления, можно утверждать, что количество переменных факторов N в функции ПИИ может являться конечным числом. Данная предпосылка подтверждается условием достаточной статистики. Кроме того, в соответствии с системным подходом, ПИИ могут быть представлены в качестве конечного множества функциональных элементов, или параметров, и отношений между ними, которые могут быть классифицированы как последовательные, параллельные, двусторонние и косвенные.
Сформулированная зависимость осуществления фирмой ПИИ от действия множества групп факторов может быть представлена как функциональная. Соответственно, понимание ПИИ в рамках концептуальной интегрированной модели — это понимание прямого иностранного инвестирования как функции изменения, переменными величинами в которой являются факторы осуществления фирмой ПИИ. Модель, построенная в соответствии с данной методологией, позволяет осуществить критическое рассмотрение существующих теорий и закладывает основы для формулирования новых гипотез ПИИ. Практическая значимость данной модели состоит в том, что она носит ситуационный характер, предполагая в каждом конкретном случае определенный набор факторов, имеющих, помимо прочего, и свои временные характеристики. Кроме того, факторы осуществления ПИИ не являются простым набором переменных. ПИИ подлежат исследованию в рамках данной модели как система отношений, состоящая из конечного множества элементов, являющихся факторами осуществления фирмой ПИИ. Предполагается, что существует принципиальная невозможность объяснения явления ПИИ за счет объяснения суммы составляющих его элементов. В связи с этим дополнительный акцент ставится на исследовании взаимного влияния факторов. Многофакторная модель прямого иностранного инвестирования, понимаемого как формы заграничной деловой активности фирмы, предполагает то, что ПИИ является функцией изменения переменных величин. В наиболее общем виде она может быть записана в следующем виде:
ПИИ = F(А1, А2, ..., Аn),
где А1, А2, ..., Аn, — факторы осуществления ПИИ.
Функциональная форма записи ПИИ означает возможность определения параметров или аргументов, являющихся факторами осуществления фирмой ПИИ с помощью уравнений, характеризующих характеристики взаимосвязей и движения, т. е. дифференциальными, интегральными и алгебраическими уравнениями, матрицами, графиками и другими формами математического формализованного знания. С другой стороны, концептуальная интегрированная модель не является математической моделью и не может быть исчерпывающе описана системой математических выражений.
В рамках концептуальной интегрированной модели процесс ПИИ подлежит рассмотрению на разных уровнях, поэтому, если данная модель является моделью заграничной деловой активности фирмы, то параметры других уровней исследования, определяемые в рамках присущих им системах категорий, подлежат рассмотрению как факторы, опосредующие заграничную деловую активность фирмы. Одним из положений, на основании которого формулируется концептуальная интегрированная модель, является невозможность рассмотрения процесса ПИИ за счет сведения его к одному параметру или одноуровневой системы гипотез, а также рассмотрения его как одного из видов заграничной деловой активности фирмы. Для того, чтобы иметь возможность исследовать процесс ПИИ как комплексное многогранное явление, необходимо определять его системой взаимосвязанных микро- и макроэкономических категорий.
Методология построения интегрированной модели ПИИ как формы заграничной деловой активности фирмы предполагает возможность постоянного расширения области анализа. Сформулированная выше функциональная зависимость осуществления фирмой заграничной деловой активности в форме ПИИ предполагает наличие сколь угодно большого количества факторов осуществления ПИИ. В связи с этим возникает необходимость оценки влияния этих факторов. При агрегированном рассмотрении проблемы происходит сужение области анализа до рассмотрения определенного количества факторов, при принятии всех остальных за экзогенные величины.
Задание определенных целей исследования предполагает возможность использования в модели конечного числа существенных факторов и их количественной оценки. В этом случае модель будет записана следующим образом:
ПИИ = F(к1А1, к2А2, ..., кnАn),
где к1, к2, ... кn — коэффициенты оценки факторов.
Включение в анализ дополнительных факторов означает расширение области анализа. Проиллюстрировать это можно следующим образом. Фирма, осуществляя любые формы хозяйственной деятельности, в данном случае ПИИ, стремится к достижению целей, сформулированных в соответствии с некоторыми предпочтениями. Можно говорить о том, что существует постоянная необходимость эволюции данных форм, возникающая под воздействием изменений целей фирмы. Таким образом, фактором появления и существования в некотором временном промежутке новой формы ПИИ является наличие у фирмы определенных целей. В эклектической теории международного производства Дж. Даннинг использует некоторые положения, позволяющие говорить о том, что он рассматривает вопрос ПИИ как вопрос совместного рассмотрения эклектической и управленческой теорий и одновременно как расширение эклектической теории. Дж. Даннинг говорит о влиянии на осуществление международного производства такого фактора, как местоположение принятия решения. Принятие решения будет более централизованно в тех случаях, когда:
- больше уникальность, специфичность и нестандартность природы принятия решений, происходящих из домашней страны;
- больше вероятность возникновения конфликта интересов между материнской и дочерней компаниями;
- имеются значительные трудности в перемещении навыков и практики менеджмента.
Дж. Даннинг отмечает, что существует тенденция централизации вопросов, относящихся к исследованию и развитию, бухгалтерским методам, и децентрализации кадровых и документарных вопросов. По его мнению, это носит ситуационный характер и зависит от "индустрии страны и фирменно-специфических факторов".
Рассмотрение целей, предпосылок и факторов заграничной деловой активности является одним из основных положений трехкомпонентной модели интернационализации предпринимательской деятельности. На использовании данных положений построена целая группа теорий оценки экономической эффективности инвестиционных проектов.
Еще одним из направлений расширения концептуальной модели является рассмотрение факторов, исследуемых в рамках управленческих теорий. В частности, предлагается рассмотрение вопроса осуществления фирмой ПИИ как управленческого проекта или как части проекта. Рассмотрим, например, характеристику проекта, представленного в данных теориях как "изменения исходного состояния любой системы, связанной с затратами времени и средств", а "процесс этих изменений, осуществляемый по заранее разработанным правилам в рамках бюджета и временных ограничений, — это управление проектом". Управление проектом ПИИ аналогично управлению любым другим проектом со всеми присущими ему особенностями, такими, как риск, неопределенность, система планирования в зависимости от наличия специфических условий и т. д. С другой стороны, исходя из методологии управленческой науки, ПИИ могут осуществляться как в рамках реализации проекта, так и при отсутствии данного проекта. При осуществлении исследования в рамках концептуальной модели это означает, что, даже если присутствуют все остальные факторы для осуществления фирмой заграничной деловой активности, она может не произойти. Наверное, можно с этой точки зрения разделить все осуществленные ПИИ на "спонтанные" и ПИИ, осуществленные в соответствии с определенной стратегией, или мотивацией, основываясь в том числе и на положениях управленческой науки. В последнем случае фактор управления проектом будет являться фактором осуществления прямого иностранного инвестирования, понимаемого как функции изменений, а прямые иностранные инвестиции будут определяться как система сформулированных целей, создаваемых или модернизируемых для их реализации физических объектов, технологических процессов; технической и организационной документации для них, материальных, финансовых, трудовых и иных ресурсов, а также управленческих решений и мероприятий по их выполнению.
В рамках концептуальной интегрированной модели возможно проведение статичного и динамичного анализа ПИИ. Статичный анализ позволяет выявить основные характеристики процесса ПИИ в каждый данный момент, осуществить их сопоставление с другими формами интернационализации предпринимательства и выявить какие-либо закономерности. Динамичный анализ предполагает исследование ПИИ в рамках проблемы экономического роста на микроэкономическом уровне и цикличного развития национального и мирового хозяйств на макроэкономическом и мирохозяйственном уровнях. Это предполагает возможность исследования количественных параметров процесса ПИИ, например, изменение направления потоков ПИИ и его влияние на макроэкономические параметры стран (например, ВВП), так и качественных — эволюцию форм ПИИ, стратегии и формы организации ТНК и т. д.
Построение концептуальной интегрированной модели как формы заграничной деловой активности фирмы предполагает, что появление нового научного знания возможно за счет формулирования гипотез, представляющих собой определенную систему. Гипотезы могут быть сформулированы в результате более детального рассмотрения определенного аспекта, находящегося во взаимосвязи с другими аспектами; пересмотра более ранних гипотез в соответствии с изменением методологии; вследствие необходимости следования за изменением экономической действительности.
В рамках концептуальной интегрированной модели ПИИ как формы заграничной деловой активности фирмы предлагается исследовать процесс ПИИ по следующим основным направлениям:
- как одна из форм зарубежной деловой активности фирмы. Альтернативами являются международная торговля, передача лицензий, франчайзинг, международные соглашения и т. д.;
- как одна из альтернатив инвестиционной деятельности фирмы. Альтернативами являются "портфельные" инвестиции, внутренние инвестиции;
- как одна из альтернатив ответной реакции субъекта хозяйственной деятельности на изменение макроэкономических условий, в том числе экономической политики правительства;
- как одна из альтернатив исходя из действующих ограничений и т. д. на микроэкономическом уровне. Реализация фирмой посредством ПИИ преимуществ обладания монопольной властью.
Дополнительно к перечисленному возможно проведение исследования и таких параметров процесса прямого иностранного инвестирования, как:
- влияние статуса фирмы на осуществление ею ПИИ;
- конкретное соотношение условий страны-донора и страны-реципиента, а также соотношение их со статусом фирмы;
- влияние фактора изменения технологии;
- условия изменения ПИИ (сокращения ПИИ и осуществление последующих ПИИ) и значение фактора результата ПИИ;
- цикличность инвестиционной деятельности, а также закономерности эволюции форм ПИИ.
Данная концептуальная модель может быть представлена как развитие трехкомпонентной модели интернационализации предпринимательской деятельности Л. М. Петровской и А. В. Данильченко, дополненная положением о влиянии на заграничную деловую активность фирмы в форме ПИИ макроэкономических и мирохозяйственных факторов. С другой стороны, она может быть представлена, как одно из направлений расширения эклектической теории Дж. Даннинга.
Литература